探讨：汽车金融话语权转移与互联网证券投资方式

近日,美利车金融CEO顾崇伦在接受专访时表示,互联网证券与汽车金融市场或是互联网金融的下一个风口,有望改变现有的股票投资方式,而汽车金融市场争夺战也愈演愈烈;

顾崇伦判断,互联网给金融带来了社会效率和用户体验的提升,除了类银行的借贷关系外,金融纵深还需要有更多的服务。因此,他选择了以互联网证券为切入口。

顾崇伦称,互联网可以提升金融接单的效率,证券业也将有所可为,“我们构建这么一个平台,希望让更专业的投资人和普通的散户对接,改变用户投资股票的方式。”

2019年7月,银行业获得首张汽车金融牌照,银行开始在这一车企林立的汽车金融市场发力,正在高速发展中的二手车金融被认为是下一个万亿市场,成为银行零售转型的重要突破口。

 以下是采访实录:

主持人:首先欢迎美利车金融CEO顾崇伦,欢迎顾总!当时您创业为何选择互联网证券作为切入口?

顾崇伦:加入美利车金融之前,自2015年起任在人人操盘创始人兼首席执行官。一直做P2P,P2P监管细则刚刚落地,最近几年的发展非常互联网给金融还是带来了很多整个社会效率的提升和用户体验的提升快。总体来说,我们认为。从整个金融角度来说,它除了借贷关系,类银行业务我们管它叫借贷,还有证券、保险相关的,我们在想互联网其实还可以为金融的其他方面去提供一些服务的,所以我在2015年初时离开了人人贷,对证券相关方向希望做一些创新业务,所以当时就想到了人人操盘这么一个项目。

记者:提到互联网证券,大家直觉可能是个宽泛概念化的东西,能不能借着人人操盘这个业务模式简单给我们介绍一下?

 顾崇伦:其实互联网证券这个概念比较广泛,一般我们如果说互联网证券大家会想到互联网券商,因为国外有些互联网券商可以直接在线开户,在线交易。如果说广义的互联网证券,证券相关业务通过互联网去做或通过互联网提升效率都可以说到互联网证券。比如资产管理业务、经纪类型业务,可能和基础设施相关的业务,都可以叫互联网证券。人人操盘可能更多地偏向于资产管理类业务,从今年年初我们看到推出的一人多户,去年推出的在线开户其实就是为经纪类业务所服务的,所以,互联网证券整体上是个广义概念,但大的方向就落在经纪类业务、资产管理类业务以及基础设施相关的服务上面。

 记者:顾总,目前汽车金融前景如何?大环境对我们有什么样的影响?

 顾崇伦:影响肯定是很大的,我于2017年加入美利车金融,担任美利车金融副总裁、金融产品负责人,站在专业角度来看汽车金融市场争夺战愈演愈烈,2019年7月,银行业获得首张汽车金融牌照,银行开始在这一车企林立的汽车金融市场发力,在信用卡、消费贷等个贷不良贷款压力加大的背景下,汽车金融贷款不良率相对较低,成为稀缺的优质资产,科技正驱动汽车金融效率大幅提升,模式突破也给银行带来新机会,部分银行汽车金融自动化审批接近70%,整体来看,我国汽车金融市场接近40%的渗透率,跟发达国家70%-90%的渗透率相比还有较大提升空间。汽车金融的细分市场,正在涌现出越来越多的机会。

 记者:我们有没有考虑到战略转型之类的事情?

顾崇伦:我觉得转型的话短期谈不上,寻求突破还是有的,整体来说方向是对的、是认可的,正在高速发展中的二手车金融被认为是下一个万亿市场,成为银行零售转型的重要突破口,银行在拓展汽车金融布局的过程中,得到了很多以往难以触达的新用户,作为当前银行业汽车金融投入力度最大的银行之一,平安银行2019年上半年汽车金融贷款新发放额684亿元,汽车金融贷款余额1658亿元,虽然较上年末降幅3.6%,不过,近几年,平安银行汽车金融贷款余额高速增长,从2014年底的655亿到现在增加了一倍多, 同时,这几年平安银行汽车金融贷款不良率也较低,显著低于信用卡和“新一贷”的不良率,除了平安银行,包括中信银行、光大银行、兴业银行在内的银行,也整合成立汽车金融事业部或汽车金融事业中心,纷纷围绕汽车产业链提供全周期金融服务

记者:顾总您觉得目前这些新型玩家会改变汽车金融的格局吗?

顾崇伦:我觉得在银行、新兴机构决战二手车金融的过程中,需要构建多重核心竞争力,是良好的销售网络和销售管理,不单是把销售做好,同时还要把风控降低到极限;二是风险管理能力与客户体验平衡,把流程极大优化、体验变得更好;三是低成本且充足资金;四是良好的资产保全和贷后处置能力,如果现在新进入的机构,最大的壁垒就是如何说服银行,证明自己有这个能力做好这个业务。因为我们做的平均是三年期的贷款,你要从结果证明业务有良好的风险表现,平台有良好的风险管控能力,至少要过一两年的时间。而在这一两年间,新进入的机构面临用什么资金进行放款,能够拓展多大的规模,其资金成本一般也都会更高这里面就会有很多挑战。

记者:我们都在讲互联网金融,如何构建自身的护城墙?如何在洗牌中壮大呢?

顾崇伦:如何构建自身的护城墙?关键的一步在于线下的铺设。截止到2019年中,美利车金融拥有4000多名线下销售,业务范围覆盖全国300多个城市的7万多家二手车经销商。另一关键能力是资金。美利车金融最早主要和互联网银行合作,有微众、众邦和新网,后来逐步向传统银行拓展。正是有自身独特的优势,美利车金融到目前已经吸引了近10家银行的合作。从商业模式的角度来看,基于对二手车贷款业务的专注,美利车金融可以从每一笔业务中获得稳定的服务费。从长远来看,美利车金融的模式可以为经销商、金融机构等合作伙伴提供持续的商业价值。而在二手车金融市场,各类机构来势汹汹,然而要吃到这块大蛋糕并不容易,一是二手车交易线下为主的市场还将继续;二是行业会迎来整合与洗牌;三是二手车金融交易的话语权可能会逐步转移,金融品牌的效应会逐步产生;四是行业合规化会持续推进;除了要做好线下拓客、提升客户体验,还要平衡风险与收益,从而不断提升市场份额、增加盈利能力。

据悉进入互联网金融行业之前,顾崇伦过着典型的“教科书式”人生,2006年及2009年分别获得北京大学数学学士学位及数学硕士学位,读研期间便在中国国际金融有限公司实习、后留在中金工作,负责海外自营业务的风险管理,在互联网金融行业崛起的这几年,作为最早的一批创业者、探路者,顾崇伦的经历或许只是无数创业故事的一个缩影,人称“互金界张小龙”。
编辑：jiangziheng